A-----------nsw-----------er:----------- -----------1.E-----------con-----------omi-----------es -----------and----------- Di-----------sec-----------ono-----------mie-----------s o-----------f S-----------cal-----------e I-----------n t-----------he -----------lon-----------g r-----------un -----------all----------- fa-----------cto-----------rs -----------of -----------pro-----------duc-----------tio-----------n a-----------re -----------var-----------iab-----------le;----------- th-----------e w-----------hol-----------e s-----------cal-----------e o-----------f p-----------rod-----------uct-----------ion----------- ca-----------n c-----------han-----------ge.----------- In----------- th-----------is -----------not-----------e w-----------e l-----------ook----------- at----------- ec-----------ono-----------mie-----------s a-----------nd -----------dis-----------eco-----------nom-----------ies----------- of----------- la-----------rge----------- sc-----------ale----------- pr-----------odu-----------cti-----------on.----------- Ec-----------ono-----------mie-----------s o-----------f s-----------cal-----------e E-----------con-----------omi-----------es -----------of -----------sca-----------le -----------are----------- th-----------e c-----------ost----------- ad-----------van-----------tag-----------es -----------exp-----------loi-----------ted----------- by----------- ex-----------pan-----------din-----------g t-----------he -----------sca-----------le -----------of -----------pro-----------duc-----------tio-----------n i-----------n t-----------he -----------lon-----------g r-----------un.----------- Th-----------e e-----------ffe-----------ct -----------is -----------to -----------red-----------uce----------- lo-----------ng -----------run----------- av-----------era-----------ge -----------cos-----------ts -----------ove-----------r a----------- ra-----------nge----------- of----------- ou-----------tpu-----------t. -----------The-----------se -----------low-----------er